央廣網(wǎng)財經(jīng)8月26日消息（記者王思遠(yuǎn))據(jù)經(jīng)濟(jì)之聲報道，繼支付寶之后，阿里金融再度放出大招：昨天（25日）旗下“招財寶”正式上線。這是一款全新的“投資理財開放平臺”，向銀行、保險、基金等金融機(jī)構(gòu)開放；用戶購買任何理財產(chǎn)品，都可以隨時“活期變現(xiàn)”，并拿到與定期相同的收益率。

　　招財寶公司，是阿里小微金融旗下的子公司。從4月份上線試運(yùn)行以來，招財寶已經(jīng)招募了40十多家金融機(jī)構(gòu)合作伙伴，累計交易規(guī)模超過110億元。

　　正式上線的招財寶主打幾大賣點(diǎn)：一是，承諾旗下各種理財產(chǎn)品為100%保本型理財；二是投資門檻低，相比傳統(tǒng)幾萬元起的理財門檻，招財寶提出“最低100元最短1天，保證10秒到賬”；三是主打高收益，預(yù)期年化收益率5.4%到7%；

　　招財寶產(chǎn)品經(jīng)理施宏斌介紹，最大的賣點(diǎn)是“隨時變現(xiàn)，活期提取但享受定期利率”

　　施宏斌：如果你存的是一年的定期存款，可以取回來，但是這時候只留下了活期收益。如果買了保險，也可以提前贖回，但不得不支付5%到10%左右的成本，絕大部分這個成本是高于收益的。

　　這是如何做到的呢？招財寶CEO袁雷鳴介紹，核心原理是：通過互聯(lián)網(wǎng)的云計算、大數(shù)據(jù)，把資金鏈和不同用戶的理財期拼接起來。

　　這好比一棒接一棒地跑馬拉松，一個用戶提現(xiàn)的時候，下一個用戶繼續(xù)接棒投資，共同完成“馬拉松”后，所有人都能領(lǐng)到獎勵。

　　袁雷鳴：所有的參與方，都從中間獲得收益，沒有任何一方受到損失，這是真正的符合互聯(lián)網(wǎng)去中心化，一個大數(shù)據(jù)、一個碎片化的精髓。

　　如何防范風(fēng)險？袁雷鳴說，主要依賴于接入平臺的金融機(jī)構(gòu)：

　　袁雷鳴：金融機(jī)構(gòu)在整個招財寶的平臺里面扮演一個非常核心的角色，風(fēng)險識別、風(fēng)險定價、承擔(dān)風(fēng)險，最后金融機(jī)構(gòu)也獲取相應(yīng)的風(fēng)險溢價，發(fā)揮他們在這方面專業(yè)化的能力，實(shí)現(xiàn)自己的利益最大化，同時也給客戶提供最核心的價值，就是信用中介的價值。

　　去年起互聯(lián)網(wǎng)金融刮起“寶寶風(fēng)暴”后，傳統(tǒng)金融對互聯(lián)網(wǎng)金融的態(tài)度由抵觸，逐漸開放。“招財寶”貸款產(chǎn)品合作方、眾安保險CEO陳勁看來：金融向線上滲透的趨勢，不可逆轉(zhuǎn)： 

　　陳勁：一切金融服務(wù)可以在網(wǎng)上逐步實(shí)現(xiàn)的時候，我們會發(fā)現(xiàn)買金融的理財產(chǎn)品就像今天在網(wǎng)上買牛奶、生鮮食品一樣。所以今天招財寶成為這樣一個平臺，不僅在挖掘供給方，也在聚合需求方，供給和需求結(jié)合起來。

　　如果余額寶是把用戶“碎片化資金“集合起來團(tuán)購一款理財產(chǎn)品，招財寶開放平臺更像是小微金融企業(yè)的天貓平臺。特別是隨時存取，定期利率相同這一點(diǎn)，讓業(yè)內(nèi)預(yù)計，未來會產(chǎn)生比余額寶更強(qiáng)大、可怕的吸儲能力。

　　觀察：互聯(lián)網(wǎng)與傳統(tǒng)金融步入“且戰(zhàn)且和”     

　　一方面，“招財寶”可以視為阿里和傳統(tǒng)金融的妥協(xié)和共贏，“余額寶”當(dāng)初之所以被傳統(tǒng)金融的顧慮，最大的原因是吸儲能力太強(qiáng),迄今已發(fā)展到5000億規(guī)模，背后只有天弘基金一家的系統(tǒng)嵌入；同時，余額寶可以自由進(jìn)出支付寶，創(chuàng)造很多支付應(yīng)用場景。這樣一來，在儲蓄、支付業(yè)務(wù)上，走到了傳統(tǒng)金融的對立面；這次，招財寶對傳統(tǒng)金融理財打開門戶，不再吃獨(dú)食；同時，延續(xù)“余額寶”的優(yōu)勢吸引用戶。

　　另一方面，阿里的用戶規(guī)模和“免費(fèi)和倒貼息”互聯(lián)網(wǎng)思維的捕獲用戶方式，短時間內(nèi)傳統(tǒng)金融還無法復(fù)制，只有在合作和學(xué)習(xí)中不斷彌補(bǔ)。

　　長期看，民間金融市場的資金池是一定的，注定是一個零和游戲。因此，傳統(tǒng)金融和互聯(lián)網(wǎng)金融今后仍將交織著競爭與合作，  毫無疑問，這種“且戰(zhàn)且和”的狀態(tài)還將持續(xù)很長一段時間。